銀行卡清算準入松綁 競合游戲格局短期難破

　　中國銀行卡清算市場的開放邁出關鍵步伐。近期，央行正式發布《銀行卡清算機構管理辦法》（以下簡稱“《辦法》”），進一步確定了銀行卡清算機構的準入門檻與業務開展具體條件等監管指標。

　　根據此《辦法》，中國銀聯“獨霸”清算市場的歷史將被改寫。中國銀聯在回應《中國經營報》記者采訪時表示，作為當前已依法在境內從事銀行卡清算業務的境內機構，中國銀聯將根據《辦法》的相關要求申請銀行卡清算業務許可證，并與其他銀行卡清算機構在同樣的監管條件下，依法合規開展平等的市場競爭。

　　在業內人士看來，松綁銀行卡清算機構準入，是對回應市場需求和引導市場良性運轉的必然措施。在加劇市場競爭的同時，也將提升整個清算行業發展水平，還利于消費者，不過在中短期內，“第二銀聯”不會出現，目前的市場格局也較難改寫。

　　誰的卡誰轉接

　　央行相關負責人表示，《辦法》宗旨之一即是營造公平的市場競爭環境，吸引更多機構參與市場競爭，通過逐步建立健全銀行卡清算服務市場化機制，助力深化金融改革、擴大開放。

　　此前中國銀聯在長時間內肩負轉接清算組織機構和構建跨行交易與支付體系的多重職責。但隨著支付和收單市場的市場化發展，中國銀聯的“獨霸”態勢也受到了多方質疑。

　　一位不愿具名的支付清算行業資深人士在接受記者采訪時指出，中國在加入 WTO后清算市場遲遲沒有打開并不是單純保護中國銀聯利益，而是出于對國家金融安全的考量。世界上很多過早開放清算市場的國家和地區都出現被外資摧毀的先例。“臺灣梅花卡的破產、澳大利亞bankcard倒閉，以及英國所有本土卡組織被萬事達和VISA收購都是過早開放不成熟市場的結果。”

　　而此次《辦法》的出臺也為境外外卡組織發行以人民幣為結算貨幣的銀行卡打開了大門。《辦法》明確境外銀行卡清算機構可依法申請設立境內銀行卡清算機構。外資亦可通過并購境內銀行卡清算機構參與我國銀行卡清算市場，但應按規定履行相關程序。

　　市場人士認為，準入開放顯然將促使支付清算領域的競合博弈加劇。我愛卡首席研究員董崢告訴記者，《辦法》出臺標志著雙標卡時代的終結，也意味著外卡轉接清算機構獲得同等的“國民待遇”。“按國際慣例，一張卡只能歸屬于一個卡組織，這些雙標卡都屬于外卡組織，而非中國銀聯，并應該由該卡組織負責轉接清算。”

　　萬事達卡方面也在《辦法》出臺的第一時間申明將與中國的金融機構、消費者、商業機構和政府部門通力合作，充分發揮產業促進經濟增長的積極作用。在業內人士看來，VISA和萬事達申請中國國內銀行卡清算牌照幾乎是板上釘釘的事情，境外卡組織搭上中國市場這條大船后，業務增長空間也被打開，具有更為廣闊的發展前景。

　　對于境外卡組織，受益于這一政策，將直接盤活幾百萬張多年來無法在境內使用的外幣單標卡。而通過雙標卡的換卡，預計外資卡組織還能得到一輪直接獲客機會。“中國銀聯從50萬做到一億張卡用了多年時間，而VISA、萬事達等如今則不需那么長時間來累積用戶。” 前述資深人士表示，隨著國內國際市場打通，外資卡的國際優勢將更佳突出，使用率也將得到大幅提升。“值得注意的是，這些外資卡組織的用戶多為高凈值，因此準入放開后非常容易搶占高端市場。”

　　在該資深人士看來，這樣的競合對于中國銀聯來講未嘗不是好事。據其透露，此前中國銀聯和其他境外卡組織在交易中通過逐個談判來確定分潤標準，一旦《辦法》落地，則將做到“誰的卡誰轉接”，市場更趨明晰，而轉接清算市場的專利權品牌費等國際慣例也將受到保護。“多年來銀行卡作為充值渠道，在交易過程中并沒有給卡組織付這筆費用，但這一機制是國際慣例，中國銀聯在此問題上每年的損失是天文數字。”

　　“新進入者必然通過產品創新、費率優惠、服務提升等各種手段展開對商戶和消費者的激烈爭奪。對消費者而言，可以自由選擇發卡機構，以更低廉的費率享受到更好服務。”蘇寧金融高級研究員薛洪言指出。

　　銀聯依舊獨大

　　《辦法》落地首當其沖是打破了中國銀聯在國內銀行卡清算市場通吃的格局，加速了競合游戲的升級。但在業內人士看來，所謂“第二銀聯”在短期內并不太可能出現，既有的市場格局也不會有大的改變。

　　在以規模效應取勝的清算業務領域，中國銀聯龐大的線下網絡建設已經造就了很高的行業壁壘。而在《辦法》中，對于準入也提出了較高的要求：除了注冊資本不低于10億元且需為機構自有資金外，還明確了境內發行的銀行卡在境內使用時，其相關交易處理應當通過境內銀行卡清算業務基礎設施完成。銀行卡清算業務基礎設施應滿足國家信息安全等級保護要求，使用經國家密碼管理機構認可的商用密碼產品，符合國家及行業相關金融標準，且其核心業務系統不得外包。

　　“新進入的卡組織需要面臨國內POS機升級改造、金融標準、信息安全、差錯處理、災備系統等方面的建設。而中國銀聯在轉接清算組織機構、構建跨行交易、支付體系上已經具備成熟的模式。”樂富支付相關人士在接受記者采訪時表示。

　　而對于具備一定實力并已經對分羹清算業務表示出興趣的支付寶和工行等機構來說，想要解決“既當裁判員又當運動員”的中立性問題，并跨過中國銀聯已經建立起的行業壁壘并不簡單。

　　在前述支付業資深人士看來，作為卡組織的核心，其一在于轉接清算系統的網絡建設，在這方面中國銀聯通過長時間高投入已經鋪設了完備的線下渠道，對線上優勢明顯的支付寶來講是極大挑戰，重新建設是否是資源浪費仍需更高層探討；其二則是整套規則標準體系的建立，讓平臺上的各利益相關方公平受益。“中國銀聯用了10年時間做到‘聯網通用’，VISA、萬事達做了幾十年才把規則標準統一，支付寶來做同樣需要較高時間成本。”

　　盡管清算市場開放短期內對中國銀聯收入影響有限，但從長遠看無疑會深刻影響中國銀聯的戰略布局和業務策略。在薛洪言看來，當前，中國銀聯在收單市場、互聯網支付、國際市場上均面臨著激烈的競爭，清算市場放開后，中國銀聯在戰略上和策略上沒有了閑庭信步的空間，既要盡量延長新進入者在清算市場形成戰斗力的時間，又要在互聯網支付、國際市場等戰略性業務上盡快取得突破性進展。

　　而在董崢看來，中國轉接清算市場的主要問題不是要不要建立更多的“卡組織”，而是要建立一個良好的銀行卡支付市場秩序，完善和健全市場競爭機制；打破中國銀聯的“壟斷”終歸要依靠中國銀聯自身的轉型和開放，使之轉變成為具有規則制訂和市場監督職責的、真正意義上的“卡組織”。